Чтобы технический дефолт не стал реальным, новосибирский ритейлер "Алпи" готов продолжить продавать недвижимость.
Алпи-инвест"расплатится по облигациям ОАО "Алпи", предъявленным к оферте, до 26 сентября, сообщила "Ведомостям" вице-президент "Алпи" Светлана Гаврилова. По ее словам, компания обратилась к держателям бумаг с предложением согласовать условия поэтапной оплаты.
ОАО "Алпи"
торговая сеть, производитель продуктов
Включает шесть птицефабрик, фабрику по производству соков и минеральной воды, сеть из 64 гипермаркетов в Красноярском крае, Кемеровской, Новосибирской областях и Хакасии.
Выручка – 16,8 млрд руб. (2007 г., данные компании).
Чистая прибыль – 800 млн руб.
Акционеры: основной – президент и председатель совета директоров "Алпи" Алексей Подсохин (37,2%).
"Алпи" разместила дебютный выпуск трехлетних облигаций на 1,5 млрд руб. в августе 2006 г. Два дня назад, 26 августа, инвесторы предъявили к погашению облигации на 1,4 млрд руб. и "Алпи" допустила технический дефолт, не сумев их выкупить.
Ранее Гаврилова заявляла, что компания намерена оставить бумаги на рынке. Для этого "Алпи" перед офертой повысила ставки по пятому и шестому купонам (выплаты 20 февраля и 21 августа 2009 г.) до 18% годовых (по первым четырем купонам "Алпи" выплачивала 10,9%). А в начале августа, чтобы рассчитаться по предъявленным к погашению облигациям, "Алпи" продала торговый комплекс в Новосибирске площадью 23 500 кв. м паевому фонду "Коммерческая недвижимость" "Тройки диалог", выручив более 1 млрд руб. Но этих средств не хватило для покрытия оферты, говорит Гаврилова: "Принес бумаги один из инвесторов, который, как мы надеялись, этого не сделает". Назвать держателей облигаций она отказалась.
Сейчас долг "Алпи" — 11,5 млрд руб. (на конец 2007 г. — 15 млрд руб.), говорит Гаврилова. За последние три месяца компания снизила его на 2,5 млрд руб. "Чтобы рассчитаться по долгам, мы готовы к продаже объектов", — сказала Гаврилова. У "Алпи" более 500 000 кв. м торговой недвижимости.
Директор департамента корпоративных финансов ИК "Ист-коммерц" Андрей Червов считает, что недвижимости "Алпи" достаточно для погашения долга. "Но придется продавать ее с дисконтом", — полагает он. Сейчас значительная часть недвижимости "Алпи" в залоге, указывает специалист отдела анализа долгового рынка ИК "Велес капитал" Олег Сальманов. "Если продавать или закладывать больше нечего, единственным выходом может стать продажа торговой сети целиком", — сказал он. Гаврилова ранее говорила, что переговоры о продаже сети ведутся с французской Auchan Group. Глава аналитического отдела по России Renaissance Capital Наталья Загвоздина оценила сеть "Алпи" в 18,5 млрд руб.
